2017年10月银行从业资格考试风险管理冲刺押题（完整版）(17)

　　D、零值VAR度量的是资产价值的绝对损失

　　E、vAR只用做市场风险计量与监控

　　【答案与解析】正确答案：AD

　　记忆题。关注资产价值可能遭受的绝对损失，采用零值VAR，如果关注资产价值虢离均值的相对失，采用均值 VAR式中，R为计算期间的投资回报率，定义W为I资产组合的价值，R、W都是随机变量，u是R的均值。W*资产组合在确定的置信水平下的最小价值，其对应的回报率就是R*。

　　37、市场风险是指因市场价格的不利变动而使银行的表内和表外业务发生损失的风险，其中的市场价格包括( )。

　　A、利率 B、汇 率 C、工资率

　　D、股票价格 E、商品价格

　　【答案与解析】正确答案：ABDE

　　利率是使用货币的价格，汇率是本国货币的价格，工资率却不是工资的价格。另外这四个市场价格是常考题，考生应该记忆很深刻了。

　　38、下列关于衍生产品与市场风险关系的说法，正确的有( )。

　　A、衍生产品可用来防范市场风险

　　B、衍生产品会产生新的市场风险

　　C、衍生产品的杠杆作用可以完全消灭市场风险

　　D、衍生产品的杠杆作用对市场风险具有放大作用

　　E、衍生产品的杠杆作用可能导致金融风险事件中出现巨额损失

　　【答案与解析】正确答案：ABDE

　　C犯了我们常说的错误。衍生产品的杠杆作用不能完全消灭市场风险，而且有可能带来新的风险。衍生品的利弊在本题中有着很好的概括，一共四方面的关系，如A、B

　　D、E所述。考生可加深理解记忆。

　　39、下列关于远期和期货的说法，正确的有( )。

　　A、远期合约允许投资者在不确定的未来时间购买或出售某项资产

　　B、期货合约允许投资者按不确定的价格购买或出售某项资产

　　C、远期合约是非标准化的、期货合约是标准化的

　　D、远期合约一般通过金融机构或经纪商柜台交易，合约持有者面临交易对手的违约风险，而期货合约一般在交易所交易，由交易所承担违约风险

　　E、远期合约的流动性较差，合约一般要持有到期，而期货合约的流动性较好合约可以在到期前随时平仓

　　【答案与解析】正确答案：CDE

　　远期合约的交易时间都是事先约定的，不是在未来不确定的时间。期货合约的价格乜是事先约定的。

　　40、记人交易账户的头寸应当具有明确的头寸管理政策和程序，包括( )。

　　A、设置头寸限额并进行监控

　　B、交易员可以在批准限额内，按照批准的交易政策和程序管理头寸

　　C、交易头寸至少应逐日按照市场价值计价 ：

　　D、按照银行的风险管理程序，交易头寸定期报告给高级管理层

　　E、根据市场信息来源，对交易头寸予以密切监控

　　【答案与解析】正确答案：ABCDE

　　记入交易账户的头寸应当具有明确的头寸管理政策和程序，除了上述选项所述内容，同时还要评估市场变量的质量和可获得性、市场交易的规模、交易头寸的规模等。　三、判断题

　　1、贷款实际计提准备指商业银行根据贷款预计损失而实际计提的准备。 ( )

　　A、对 B、错

　　【答案与解析】正确答案：A

　　2、在《巴塞尔新资本协议》计量公式下，将所有债项的经济资本直接相加得到不同组合层面的经济资本，实现经济资本在各个维度的分配。 ( )

　　A、对 B、错

　　【答案与解析】正确答案：A

　　3、同受国家控制的企业必为关联方。 ( )

　　A、对 B、错

　　【答案与解析】正确答案：B

　　联系现实，各种不同类型的国企，同受国家控制，但不一定为关联方，也可以彼此之间毫无交往。

　　4、商业银行对企业信用分析的5Cs系统是指：品德、资本、还款能力、抵押和经营环境。 ( )

　　A、对 B、错

　　【答案与解析】正确答案：A