2017证券投资顾问胜任能力《证券投资顾问业务》真题模拟卷(2)

Ⅳ.维持期
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         个人生命周期可以分成六个阶段：探索期、建立期、稳定期、维持期、高原期、退休期。
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第9题
下列有关家庭生命周期的说法中，正确的有（）。
Ⅰ.家庭形成期是从结婚到子女婴儿期
Ⅱ.家庭成长期收入增加而支出稳定
Ⅲ.家庭成熟期时事业发展和收入达到顶峰
Ⅳ.家庭衰老期收入大于支出，储蓄逐步增加
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         B
【你的答案】        
【答案解析】         养老护理和资产传承是家庭衰老期阶段的核心目标，家庭收入大幅降低，储蓄逐步减少。该阶段建议进一步提升资产安全性。
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第10题
下列关于证券组合相关概念的说法中，正确的有（）。
Ⅰ.证券组合的可行域表示所有可能的证券组合，为投资者提供一切可行的组合投资机会
Ⅱ.按照投资者的个人偏好规则，可以排除那些投资者个人认为差的组合，排除后余下的这些组合称为有效证券组合
Ⅲ.最优证券组合是有效边界和投资者个人特殊的偏好共同决定的结果
Ⅳ.偏好不同的投资者，他们的无差异曲线的形状也不同
A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         A
【你的答案】        
【答案解析】         选项Ⅱ，应改为按照投资者的共同偏好规则，可以排除那些投资者个人认为差的组合，排除后余下的这些组合称为有效证券组合。
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第11题
下列关于无差异曲线特点的说法中，正确的有（）。
Ⅰ.无差异曲线是由左至右向上弯曲的曲线
Ⅱ.每个投资者的无差异曲线形成密布整个平面又互不相交的曲线簇
Ⅲ.不同无差异曲线上的组合给投资者带来的满意程度相同
Ⅳ.无差异曲线的位置越高，其上的投资组合给投资者带来的满意程度就越高
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         C
【你的答案】        
【答案解析】         无差异曲线都具有如下六个特点：（1）无差异曲线是由左至右向上弯曲的曲线。（2）每个投资者的无差异曲线形成密布整个平面又互不相交的曲线簇。（3）同一条无差异曲线上的组合给投资者带来的满意程度相同。（4）不同无差异曲线上的组合给投资者带来的满意程度不同。（5）无差异曲线的位置越高，其上的投资组合给投资者带来的满意程度就越高。（6）无差异曲线向上弯曲的程度大小反映投资者承受风险的能力强弱。
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第12题
某投资者拥有一个三种股票组成的投资组合，三种股票的市值均为500万元，投资组合的总价值为1 500万元，假定这三种股票均符合单因素模型，其预期收益率E（ri）分别为16%、20%和13%，其对该因素的敏感度（bi）分别为0.9、3.1、1.9，若投资者按照下列数据修改投资组合，不能提高预期收益率的组合是（）。
Ⅰ.0.1；0.083；-0.183
Ⅱ.0.2；0.3；-0.5
Ⅲ.0.1；0.07；-0.07
Ⅳ.0.3；0.4；-0.7
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         C
【你的答案】        
【答案解析】         令三种股票市值比重分别为w1、w2和w3。根据套利组合的条件有：
w1+w2+w3=0；0.9w1+3.1w2+1.9w3=0。上述两个方程有三个变量，故有多种解。令w1=0.1，则可解出w2=0.083，w3=-0.183。为了检验这个解能否提高预期收益率，把这个解用式w1Er1+w2Er2+…+wNErN>0检验，可得0.1×0.16+0.083×0.2-0.183×0.13=0.881%，由于0.881%为正数，因此可以通过卖出第三种股票2 745万元（=-0.183×1 500）同时买入第一种股票150万元（=0.1×1 500）和第二种股票1 245万元（=0.083×1 500）就能使投资组合的预期收益率提高0.881%。
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第13题
下列关于现值和终值的说法中，正确的有（）。
Ⅰ.随着复利计算频率的增加，实际利率增加，现金流量的现值增加
Ⅱ.期限越长，利率越高，终值就越大
Ⅲ.货币投资的时间越早，在一定时期期末所积累的金额就越高
Ⅳ.利率越低或年金的期间越长，年金的现值越大
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         现金流量与复利的计算频率呈反向关系，也就是说，随着复利计算频率的增加，现金流量的现值减小。
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第14题
下列属于年金的有（）。
Ⅰ.每月缴纳的车贷款项
Ⅱ.每月领取的养老金
Ⅲ.向租房者每月固定领取的租金
Ⅳ.定期定额购买基金的月投资额
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
【正确答案】         C
【你的答案】        
【答案解析】         年金（普通年金）是一组在某个特定的时段内金额相等、方向相同、时间间隔相同、不间断的现金流。例如，退休后每个月固定从社保部门领取的养老金就是一种年金，退休后从保险公司领取的养老金也是一种年金，定期定额缴纳的房屋贷款月供、每个月进行定期定额购买基金的月投资额款、向租房者每月固定领取的租金等均可视为一种年金。
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第15题
现有一个投资项目，在2013年至2015年每年年初投入资金300万元，从2016年至2025年的10年中，每年年末流入资金100万元。如果年贴现率为8%，下列说法中，正确的有（）。
Ⅰ.2015年年末各年流出资金的终值之和为1 052万元
Ⅱ.2016年年初各年流入资金的现值之和为671万元
Ⅲ.该项投资项目投资收益比较好
Ⅳ.该项投资项目净值为381万元
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         A
【你的答案】        
【答案解析】         在2015年年末各年流入资金的终值之和为：FV期初=300/8%×[（1+8%）3-1]×（1+8%）=1 052（万元）。在2016年年初各年流入资金的现值之和为：PV=100/8%×［1-1/（1+8%）10］=671（万元）。因此，该项目的净值=671-1 052=-381（万元），所以该项目不可取。
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第16题
复利终值通常指单笔投资在若干年后所反映的投资价值，包括（）。
Ⅰ.本金
Ⅱ.利息
Ⅲ.红利
Ⅳ.年金
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         B
【你的答案】        
【答案解析】         复利终值是在“利滚利”基础上计算的现在一笔收付款项在未来的本利和，所以主要包括本金、利息部分，如果有红利，红利也应包括在内。
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第17题
下列关于年金的说法中，正确的有（）。
Ⅰ.教育费支出属于期初年金
Ⅱ.期初年金的现值大于期末年金的现值
Ⅲ.期末年金的终值大于期初年金的终值
Ⅳ.房贷支出属于期初年金
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅳ
【正确答案】         A
【你的答案】        
【答案解析】         期初年金的现值等于期末年金现值的（1+r）倍，期初年金的终值等于期末年金终值的（1+r）倍。教育费支出属于期初年金，房贷支出属于期末年金。
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第18题
假定某客户现有5万元的资金和每年年底1万元的储蓄，投资报酬率为3%，则下列理财目标可以顺利实现的有（）。
Ⅰ.20年后积累约为40万元的退休金
Ⅱ.10年后积累约为18万元的子女高等教育金
Ⅲ.5年后积累约为11万元的购房首付款
Ⅳ.2年后积累约为6.5万元的购车费用
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         B
【你的答案】        
【答案解析】         复利终值的计算公式为：FV=PV×（1+r）t。期末年金终值的计算公式为:FV=C×［（1+r）t-1］。选项Ⅰ，FV=5×（1+0.03）20+（1/0.03）×［（1+0.03）20-1］=35.90（万元）。选项Ⅱ，FV=5×（1+0.03）10+（1/0.03）×［（1+0.03）10-1］=18.18（万元）。选项Ⅲ，FV=5×（1+0.03）5+（1/0.03）×［（1+0.03）5-1］=11.11（万元）。选项Ⅳ，FV=5×（1+0.03）2+（1/0.03）×［（1+0.03）2-1］=7.33（万元）。
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第19题
根据投资决策的灵活性不同，可以把投资决策分为（）。
Ⅰ.战术性投资策略
Ⅱ.战略性投资策略
Ⅲ.主动型策略
Ⅳ.被动型策略
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         C
【你的答案】        
【答案解析】         根据投资决策的灵活性不同，可以把投资决策分为主动型策略与被动型策略。按照策略适用期限的不同，可以把投资决策分为战略性投资策略和战术性投资策略。
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第20题
人们通过三种心理账户对他们所面对的选择的得失进行评价,心理账户包括（）。
Ⅰ.最小账户
Ⅱ.最大账户
Ⅲ.局部账户
Ⅳ.综合账户
A.Ⅰ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         人们通过三种心理账户对他们所面对的选择的得失进行评价。这三种账户分别为最小账户、局部账户和综合账户。
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第21题
背景，或者说呈现和描述事物的方式是会影响我们的判断的，这就是“背景依赖”。具体来讲，背景包括（）。
Ⅰ.不同方案的比较
Ⅱ.事情发生前人们的想法
Ⅲ.问题的表述方式
Ⅳ.信息的呈现顺序和方式
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         背景，或者说呈现和描述事物的方式是会影响我们的判断的，这就是“背景依赖”。具体来讲背景包括：（1）不同方案的比较。（2）事情发生前人们的想法。（3）问题的表述方式。（4）信息的呈现顺序和方式。
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第22题
“羊群效应”产生的原因有（）。
Ⅰ.投资者信息不对称、不完全
Ⅱ.推卸责任的需要
Ⅲ.减少恐惧的需要
Ⅳ.缺乏知识经验以及其他的一些个性方面的特征
A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         金融投资决策中的羊群行为是普遍存在的，其发生的原因可以归纳为以下几个方面：（1）投资者信息不对称、不完全。模范他人的行为以节约自己搜寻信息的成本。（2）推卸责任的需要。（3）减少恐惧的需要。（4）缺乏知识经验以及其他的一些个性方面的特征。
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第23题
客户的非财务信息主要是指（）等。
Ⅰ.社会地位
Ⅱ.收支情况
Ⅲ.年龄
Ⅳ.风险承受能力
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         客户非财务信息是指除客户财务信息以外的与投资规划有关的信息，包括客户的社会地位、年龄、投资偏好、健康状况、风险承受能力和价值观等。
本题 1 分
第24题
在个人/家庭资产负债表中，下列属于资产项目的有（）。
Ⅰ.现金与现金等价物
Ⅱ.股票、债券等金融资产
Ⅲ.车辆、房产等实物资产
Ⅳ.信用卡透支
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         B
【你的答案】        
【答案解析】         个人的资产项目有很多，比如现金与现金等价物、债券、股票等其他金融资产、房产、交通工具、家具家电等实物资产。信用卡透支属于负债项目。
本题 1 分
第25题
下列属于客户现金流量表收入项目的有（）。
Ⅰ.银行存款
Ⅱ.工资薪金税后收入
Ⅲ.稿费收入
Ⅳ.股票分红
A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         客户现金流量表里的主要收入项目有工资和薪金税后净收入、自雇收入、投资收入、其他收入等。
本题 1 分
第26题
客户信息收集主要包括（）。
Ⅰ.初级信息收集
Ⅱ.非财务信息收集
Ⅲ.次级信息收集
Ⅳ.财务信息收集
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         A
【你的答案】        
【答案解析】         客户信息收集的方法包括初级信息的收集方法和次级信息的收集方法。
本题 1 分
第27题
对法人客户的财务状况主要采取（）方法。
Ⅰ.财务报表分析
Ⅱ.财务比率分析
Ⅲ.现金流量分析
Ⅳ.未来收入支出分析
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         A
【你的答案】        
【答案解析】         对法人客户的财务状况主要采取财务报表分析、财务比率分析以及现金流量分析三种方法。
本题 1 分
第28题
在估计客户的未来支出时，从业人员需要了解不同状况下的客户支出，包括（）。
Ⅰ.常规性支出
Ⅱ.收入最低情况下的支出
Ⅲ.满足客户基本生活的支出
Ⅳ.客户期望实现的支出水平
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         C
【你的答案】        
【答案解析】         在估计客户的未来支出时，从业人员需要了解两种不同状态下的客户支出：（1）满足客户基本生活的支出。（2）客户期望实现的支出水平。
本题 1 分
第29题
根据客户对待风险与收益的态度，可以将客户分为（）。
Ⅰ.风险厌恶型
Ⅱ.风险偏好型
Ⅲ.风险中立型
Ⅳ.以子女为中心型
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         A
【你的答案】        
【答案解析】         根据客户对待投资风险与收益的态度，可以将客户分为三种类型，即风险厌恶型、风险偏好型和风险中立型。
本题 1 分
第30题
根据时间长短可以将客户证券投资目标分为（）。
Ⅰ.短期目标
Ⅱ.中期目标
Ⅲ.中长期目标
Ⅳ.长期目标
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         B
【你的答案】        
【答案解析】         按照时间的长短可以将证券投资目标分为短期目标、中期目标和长期目标。
本题 1 分
第31题
除了客户的风险特征外，还有许多其他的理财特征会对客户的理财方式和产品选择产生很大影响，具体有（）。
Ⅰ.投资渠道偏好
Ⅱ.知识结构
Ⅲ.生活方式
Ⅳ.个人性格
A.Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         除了客户的风险特征外，还有许多其他的理财特征会对客户的理财方式和产品选择产生很大影响，这些因素主要包括投资渠道偏好、生活方式、知识结构和个人性格。
本题 1 分
第32题
证券投资基本分析的两种方法为（）。
Ⅰ.K线分析法
Ⅱ.由上而下分析法
Ⅲ.由下而上分析法
Ⅳ.技术分析法
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         证券投资基本分析包括由上而下分析法和由下而上分析法两种主要方法。
本题 1 分
第33题
完整的经济周期一般分为（）几个阶段。
Ⅰ.衰退
Ⅱ.危机
Ⅲ.复苏
Ⅳ.繁荣
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         B
【你的答案】        
【答案解析】         完整的经济周期包括衰退、危机、复苏和繁荣四个阶段。
本题 1 分
第34题
中央银行采取货币政策调节经济时，货币政策主要有（）。
Ⅰ.积极货币政策
Ⅱ.扩大支出
Ⅲ.调整税收
Ⅳ.紧缩货币政策
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         货币政策包括积极货币政策和紧缩货币政策。总的来说，在经济衰退时，总需求不足，采取松的货币政策；在经济扩张时，总需求过大，采取紧的货币政策。
本题 1 分
第35题
下列属于垄断竞争型市场特点的有（）。
Ⅰ.生产者众多，各种生产资料可以流动
Ⅱ.产品不论是有形或无形的，都是同质的、无差别的
Ⅲ.这类行业初始投入资本较大，阻止了大量中小企业的进入
Ⅳ.生产者对其产品的价格有一定的控制能力
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ
D.Ⅰ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         垄断竞争市场的特点有：（1）厂商数目众多，生产资料可以流动。（2）产品有差别，生产的产品同种但不同质。（3）由于产品差异性的存在，生产者可以树立自己产品的信誉，从而对其产品的价格有一定的控制能力。Ⅱ选项是完全竞争市场的特点；Ⅲ选项是寡头垄断市场的特点。
本题 1 分
第36题
宏观经济运行对证券市场的影响主要表现在（）。
Ⅰ.企业经济效益
Ⅱ.居民收入水平
Ⅲ.投资者对股价的预期
Ⅳ.资金成本
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         B
【你的答案】        
【答案解析】         宏观经济运行通过四个途径影响证券市场：企业经济效益、居民收入水平、投资者对股价的预期、资金成本。
本题 1 分
第37题
下列属于寡头垄断市场特征的有（）。
Ⅰ.厂商数目很少
Ⅱ.厂商之间相互依存
Ⅲ.进入和退出壁垒高
Ⅳ.厂商数目众多
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
【正确答案】         A
【你的答案】        
【答案解析】         寡头垄断型市场是指相对少量的生产者在某种产品的生产中占据很大市场份额，从而控制了这个行业的供给的市场结构。寡头垄断市场的特征为：（1）厂商数目很少。（2）厂商之间相互依存。（3）进入和退出壁垒高。
本题 1 分
第38题
判断一个行业成长能力所需要考虑的因素有（）。
Ⅰ.需求弹性和生产技术
Ⅱ.产业关联度
Ⅲ.生命周期
Ⅳ.市场容量与潜力
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         影响行业成长能力的主要因素有：（1）需求弹性。（2）生产技术。（3）产业关联度。（4）市场容量与潜力。（5）行业在空间的转移活动。（6）产业组织变化活动。
本题 1 分
第39题
根据市场的竞争激烈程度，行业可以分为（）。
Ⅰ.完全竞争市场
Ⅱ.垄断竞争市场
Ⅲ.寡头垄断市场
Ⅳ.完全垄断市场
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅲ
D.Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         B
【你的答案】        
【答案解析】         根据市场竞争激烈程度，行业基本上可以分为四种市场类型，即完全竞争、垄断竞争、寡头垄断和完全垄断。
本题 1 分
第40题
行业生命周期分为（）几个阶段。
Ⅰ.初创阶段
Ⅱ.成长阶段
Ⅲ.成熟阶段
Ⅳ.衰退阶段
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         一般而言，每个行业都要经历由成长到衰退的发展演变过程，即行业生命周期。行业生命周期可分为四个阶段，即初创阶段（幼稚期）、成长阶段、成熟阶段和衰退阶段。
本题 1 分
第41题
下列关于证券市场支撑线和阻力线的说法中，正确的有（）。
Ⅰ.支撑线和压力线可能相互转化
Ⅱ.一条支撑线如果被跌破，那么这一支撑线将成为压力线
Ⅲ.一条压力线被突破，这个压力线将成为支撑线
Ⅳ.支撑线和压力线是不能改变的
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         一条支撑线如果被跌破，那么这一支撑线将成为压力线；同理，一条压力线被突破，这个压力线将成为支撑线。这说明支撑线和压力线的地位不是一成不变的，而是可以改变的，条件是它被有效的、足够强大的股价变动突破。
本题 1 分
第42题
道氏理论的主要原理有（）。
Ⅰ.市场平均价格指数可以解释和反映市场的大部分行为
Ⅱ.市场波动具有某种趋势
Ⅲ.趋势必须得到交易量的确认
Ⅳ.一个趋势形成后将持续，直到趋势出现明显的反转信号
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         D
【你的答案】        
【答案解析】         道氏理论的主要原理有：（1）市场平均价格指数可以解释和反映市场的大部分行为。（2）趋势必须得到交易量的确认。（3）一个趋势形成后将持续，直到趋势出现明显的反转信号。（4）主要趋势有三个阶段。（5）两种平均价格指数必须相互加强。（6）市场波动具有某种趋势。
本题 1 分
第43题
在证券投资技术分析中，属于持续整理形态的有（）。
Ⅰ.菱形形态
Ⅱ.矩形形态
Ⅲ.旗形形态
Ⅳ.楔形形态
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         C
【你的答案】        
【答案解析】         持续整理形态主要有三角形态（对称三角形、上升三角形、下降三角形）、矩形形态、旗形形态、楔形形态等，休整之后的走势往往是与原有趋势相同。
本题 1 分
第44题
下列关于波浪理论原理应用的说法中，正确的有（）。
Ⅰ.上升阶段的八个过程，也称为8浪过程
Ⅱ.第一浪、第三浪和第五浪称为“上升主浪”
Ⅲ.1到5浪走完之后，继续上涨1浪
Ⅳ.第二浪和第四浪称为是对第一浪和第三浪的“调整浪”
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         A
【你的答案】        
【答案解析】         上升阶段的八个过程，也称为8浪过程。0～1是第一浪，1～2是第二浪，2～3是第三浪，3～4是第四浪，4～5是第五浪。这5浪中，第一浪、第三浪和第五浪称为“上升主浪”，而第二浪和第四浪称为是对第一浪和第三浪的“调整浪”。上述5浪完成后，紧接着会出现一个3浪的向下调整。
本题 1 分
第45题
统计推断的方法主要包括（）。
Ⅰ.参数估计
Ⅱ.假设检验
Ⅲ.线性回归
Ⅳ.逻辑推理
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         B
【你的答案】        
【答案解析】         统计推断的方法主要有两种，即参数估计和假设检验。
本题 1 分
第46题
证券投资技术分析中，K线组合应用中的星型组合包括（）。
Ⅰ.锤头与吊颈
Ⅱ.射击之星
Ⅲ.黄昏之星
Ⅳ.早晨之星
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅲ
【正确答案】         C
【你的答案】        
【答案解析】         所谓星是指的小阳线、小阴线、十字等图形，单独的这些K线形态与其他的K线进行组合，这些细小的实体就被称为星。常见的星形组合有早晨之星、黄昏之星和射击之星。
本题 1 分
第47题
中央银行可以通过调整基准利率来影响经济，下列关于利率与股票价格影响关系的说法中，正确的有（）。
Ⅰ.利率下降时，股票价格下降
Ⅱ.利率下降时，股票价格上升
Ⅲ.利率上升时，股票价格下降
Ⅳ.利率上升时，股票价格上升
A.Ⅰ、Ⅲ
B.Ⅱ、Ⅲ
C.Ⅱ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅳ
【正确答案】         B
【你的答案】        
【答案解析】         中央银行调整基准利率的高低，对证券价格产生影响。一般来说，利率下降时，股票价格就上升；而利率上升时，股票价格就下降。
本题 1 分
第48题
证券投资顾问业务风险管理流程主要包括（）。
Ⅰ.风险识别
Ⅱ.风险计量
Ⅲ.风险监测
Ⅳ.风险控制
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅱ
【正确答案】         C
【你的答案】        
【答案解析】         证券投资顾问业务风险管理流程主要包括风险识别、风险计量、风险监测和风险控制四个主要步骤。
本题 1 分
第49题
在风险控制主要策略中，风险对冲可以分为（）。
Ⅰ.自我对冲
Ⅱ.市场对冲
Ⅲ.其他财务安排
Ⅳ.资产负债状况
A.Ⅰ、Ⅱ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
【正确答案】         A
【你的答案】        
【答案解析】         风险对冲是通过投资或购买与标的资产收益波动负相关的某种资产或衍生产品，来冲销标的的资产潜在损失的一种策略性选择，可以分为自我对冲和市场对冲两种情况。
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第50题
预警信用风险的程序主要有（）。
Ⅰ.信用信息的收集和传递
Ⅱ.风险分析
Ⅲ.风险处置
Ⅳ.后评价
A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C.Ⅱ、Ⅲ
D.Ⅰ、Ⅲ
【正确答案】         B
【你的答案】        
【答案解析】         风险预警是各种工具和各种处理机制的组合结果，一般都要逐级、依次完成下列程序信用：信息的收集和传递、风险分析、风险处置和后评价。