证券投资顾问业务

多选题马柯威茨均值—方差模型所涉及到的假设有(  )。

A.市场没有达到强式有效
B.投资者只关心投资的期望收益和风险
C.投资者认为安全性比收益性重要
D.投资者希望风险一定的条件下期望收益率越高越好

参考答案:B,D进入在线模考
均值—方差模型依据以下几个假设:
①投资者在考虑每一次投资选择时,其依据是某一持仓时间内的证券收益的概率分布。
②投资者是根据证券的期望收益率的方差或标准差估测证券组合的风险。
③投资者的决定仅仅是依据证券的风险和收益。
④在一定的风险水平上,投资者期望收益最大;相对应的是在一定的收益水平上,投资者希望风险最小。

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D.紧急预备金通常包括两种方式

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