证券分析师

单选题7月初,某套利者在国内市场买入5手9月份天然檬胶期货合约的同时,卖出5手11月份天然橡胶期货合约,成交价分别为28175元/吨和28550元/吨。7月中旬,该套利者阿时将上述合约对冲平仓,成交价格分别为29250元/吨和29475元/吨,则该套利者( )元。

A.盈利7500
B.盈利3750
C.亏损3750
D.亏损7500

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【答案】A
【解析】该套利者进行的是牛市套利,建仓时价差=28550-28175375(元/吨),平仓时价差=29475-29250=225(元/吨),价差缩小,套利者有盈利=(375225)×5×10=7500(元)。

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2如果期权价格超出现货价格的程度远远低于持仓费,套利者适合选择( )的方式进行期现套利。

A.卖出现货,同时卖出相关期权合约
B.买入现货,阿时买入相关期权合约
C.卖出现货,阿时买入相关期权合约
D.买入现货,同时卖出相关期权合约

3以下构成跨市套利的是( )。

A.买入A期货交易所7月铜期货合约,同时买入B期货交易所7月铜期货合约
B.卖出A期货交易所7月大豆期货合约,同时买入B期货交易所7月大豆期货合约
C.买入A期货交易所7月大豆期货合约,同时卖出A期货交易所7月豆油和豆粕期货合约
D.买入A期货交易所5月小麦期货合约,阿时卖出B期货交易所5月铜期货合约