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单选题 期货投资分析
2011-07-09

Gamma是衡量Delta相对标的物价格变动的敏感性指标。数学上,Gamma是期权价格对标的物价格的(  )导数。

参考答案

B

答案解析

Gamma也即r,衡量的是期权标的物价格的变化所引起的Delta值的变化。准确来说,是期权Delta值变化相对于标的物价格变化的比率。数学上,Gamma是期权价格对标的物价格的二阶导数,是Delta的二次微分,是Delta变化的频率或速度。公式表示如下: